Skip to main content Skip to main navigation

Så placerar du din pension i hållbara fonder

Marknadsbrev

Så placerar du din pension i hållbara fonder

9 juni · 2015

Många bolag uppger att hållbarhet är viktigt. Men endast tre fondförsäkringsbolag får högsta betyg, grönt ljus, för sitt hållbarhetsarbete. Det visar Sveriges första analys av fondförsäkringsbolagens hållbarhetsarbete.

Allt fler bolag prioriterar hållbarhet, åtminstone i teorin. Men hur fondförsäkringsbolagen i praktiken hanterar hållbarhetsfrågor har fram till nyligen varit höljt i dunkel. Söderberg & Partners rapport Hållbara Fondförsäkringar har analyserat 14 svenska fondförsäkringsbolags hållbarhetsarbete. 

– Ett mål är att rapporten ska hjälpa alla som är intresserade av hållbart sparande att göra ett bra val, säger Kajsa Brundin, ansvarig för produktanalyser och hållbarhet på Söderberg & Partners och fortsätter: 

– Ett annat mål är att sätta strålkastarljuset på hållbarhet så att fler inser fördelarna med att spara hållbart. Därtill sätter rapporten press på branschen att förbättra sig, säger hon. 

Fondförsäkringsbolag hanterar den del av tjänstepensionen där spararna väljer fonder för sitt pensionssparande. Sammanlagt har de 14 bolagen i undersökningen 900 miljarder under förvaltning. Enligt Söderberg & Partners ökar spararnas intresse för hållbara investeringar kraftigt. 

– Sju av tio svenskar är intresserade av att ha sina pensionsbesparingar i en portfölj med fokus på hållbara investeringar och klimatsmarta fonder. Fondförsäkringsbolagen är stora och kan genom sitt agerande bidra till att samhället utvecklas i mer hållbar riktning. Den möjligheten tycker jag definitivt att de ska utnyttja bättre, säger Kajsa Brundin. 

SPP, Länsförsäkringar och Skandia

Söderberg & Partners har analyserat fondförsäkringsbolagen utifrån fyra parametrar: hur de väljer fonder till sitt utbud, påverkansarbete, kommunikation och hur deras så kallade entrélösningar (den fondlösning som en sparare som inte gör ett aktivt val får sina pengar placerade i) ser ut. Betygen från varje parameter vägs samman till ett slutbetyg. 

SPP, Länsförsäkringar och Skandia är de enda av de 14 bolagen som får grönt ljus av Söderberg & Partners. 

– Dessa bolag har gjort ett mycket bra arbete inom hållbarhet. SPP får högst poäng, men Länsförsäkringar har genomfört den största förbättringen och kommunicerar tydligt med sina kunder, säger Kajsa Brundin. 

Det sämsta betyget, rött ljus, får Movestic, Avanza, Nordnet och Brummer & Partners. Fondplattformarna Avanza och Nordnet erbjuder ett så brett utbud som möjligt och har inga hållbarhetskriterier.

– Här tycker jag att de åtminstone borde ha en filtreringsfunktion så att sparare kan få fram de hållbara fonder som finns på ett enkelt sätt, säger Kajsa Brundin. 

Gult ljus, bra men kan bli bättre

Nordea, Folksam, Danica, SEB, Swedbank, AMF och Handelsbanken fick gult ljus. 

– Flera av dessa bolag är duktiga på hållbarhet i sina egna fonder. Men de har inte lika tydliga krav på de externt förvaltade fonderna som finns i deras utbud. Jag är övertygad om att bolagen har förutsättningar att få grönt ljus till nästa års undersökning, säger Kajsa Brundin. 

Hållbarhet viktigt för avkastningen

Historiskt har man fokuserat på etik och förvaltare valde bort oetiska investeringar inom till exempel alkohol, pornografi och vapen. Med tiden har man börjat tala mer om hållbarhet och områden såsom miljöhänsyn, energiförbrukning och mänskliga rättigheter i bolagens arbete. 

Organisationen Carbon Trust lät intervjua ett stort antal företag. 60 procent av företagen ansåg att resursbegränsningar kommer att leda till ökade kostnader och drygt 40 procent uppgav att det skulle innebära ett förändrat produktutbud. Trots de svarade en tredjedel av bolagen att de skulle vänta i tio år eller mer innan de skulle börja anpassa sin verksamhet.

– Det kommer att påverka bolagens lönsamhet negativt. Att välja hållbara fonder som placerar i hållbara företag innebär att chansen att få god avkastning ökar eftersom de företagen tar tag i utmaningarna direkt, säger Kajsa Brundin. 

I höstas släppte Söderberg & Partners rapporten Hållbara pensionsbolag. Under Almedalsveckan kommer den tredje analysen: Hållbara fondförvaltare. 

 

Fakta: Hållbara Fondförsäkringar

Söderberg & Partners har utvärderat fondförsäkringsbolagen utifrån fyra perspektiv där bolagen fått betyg inom de enskilda områden som sedan vägts samman. De fyra områdena är: hur de väljer fonder till sitt utbud, påverkansarbete, kommunikation och hur deras så kallade entrélösningar ser ut.

Betygen på de fyra områdena har vägts samman till ett slutbetyg. Analysen är baserad på publik information, intervjuer och en enkätundersökning där Söderberg & Partners har ställt frågor till fondförsäkringsbolagen om hur de arbetar med hållbarhet.

Vill du läsa en sammanfattning av Hållbara fondförsäkringsbolag? Klicka här 

Har dina anställda rätt skydd vid hemarbete?

30 april · 2020

I rådande situation jobbar många hemifrån. Därför har vi undersökt hur och när TFA (Trygghetsförsäkring vid arbetsskada) gäller vid hemarbete, och här har vi upptäckt flera luckor. I detta blogginlägg delar jag därför med mig hur du ska tänka som anställd och arbetsgivare, så rätt skydd finns om olyckan är framme!

Fredagen den 13:e mars var startskottet för utökat hemarbete för många svenskar. Nu har det gått ett tag och många av oss längtar tillbaka till kontoret, till kollegorna, och till vanliga rutiner. Men rekommenderat hemarbete är såklart ett litet pris att betala för att fördröja smittspridning.

Flera tror dock att vi kommer att få se betydligt mer hemarbete även efter pandemin. Detta innebär att behoven och arbetssituationen för såväl anställda som arbetsgivare kanske har förändrats för en längre tid framöver.

Funderingar kring arbetsmiljö- och arbetsgivaransvar, hur försäkringar täcker de anställda vid hemarbete har aktualiserats, inte bara under denna exceptionella situation men också för personal som normalt sett utgår från hemmet.

Vi har bett AFA Försäkring besvara hur TFA (Trygghetsförsäkring vid arbetsskada) gäller och TFA gäller bland annat för skador som orsakats av:

  • olycksfall i arbetet
  • färdolycksfall, dvs. skador som har inträffat på väg till eller från arbetet
  • arbetssjukdom som varar mer än 90 dagar

Med utgångspunkt i att många jobbar hemifrån, har vi upptäckt att det finns en del luckor. Se bild nedan:

imagew7nbd.png

 

AFA Försäkring svarar bland annat att TFA inte gäller om en anställd som arbetar hemifrån råkar ut för en skada när den till exempel tar en paus och går ut och tar en nypa frisk luft. TFA gäller inte heller vid toalettbesök eller vid påtår av kaffet. Vem säger att inte olyckan är framme just då?

Många anställda har dock ofta en privat olycksfallsförsäkring som gäller dygnet runt, vilket är ett bra komplement, men långt ifrån alla har detta skydd. Vi är regel bättre på att försäkra våra barn än oss själva när det kommer till skydd vid olycksfall, vilket är förståeligt – men det kan vara läge att även se över ditt eget skydd nu!

Checklista för dig som anställd

  • Undersök så att din privata olycksfallsförsäkring gäller dygnet runt

Saknar du skydd och önskar mer information? Hör gärna av dig till ditt försäkringbolag eller till din rådgivare på Söderberg & Partners.

Har du som arbetsgivare behov av att komplettera ert olycksfallsskydd vid distansarbete?

  • kanske för en viss kategori anställda,
  • en viss period, eller
  • för personal som även i normala tider utgår från hemmet?

Vi på Söderberg & Partners har efter att ha uppmärksammat brister tagit fram en lösning som gäller vid olycksfall under distansarbete och som täcker olycksfallsskador när TFA inte gör det. Är du intresserad av att veta mer? Om du är kund – hör av dig till din rådgivare. Fyll annars i formuläret nedan så återkommer vi till dig.

Kontakt

Corona – behöver jag vara orolig för mitt pensionskapital?

20 april · 2020

Även om världen är mitt uppe i en svår period plågad av coronaviruset finns anledning till framtidshopp. Historiskt har det nämligen varit ganska vanligt med ekonomiska krascher, där börserna och därmed även pensionskapitalet återkommit starkare än före föregående kris.

Utöver allmänpensionen har många svenskar sparande via PPM och tjänstepension. Sparandet sker via fonder och försäkringsbolag. Vanligtvis i aktier, räntor och fastigheter. Så numera är våra pensioner delvis beroende av utvecklingen på världens finansmarknader, vilket kan kännas oroligt i dessa tider.

Aktiemarknaden brukar repa sig efter stökiga perioder

Även om Stockholmsbörsen har svängt extra mycket i år är det inte första gången. Under perioden 1915 – 2015 har aktiemarknaden:

  • fallit rejält sju av tio decennier
  • i snitt halverats innan börserna har repat sig (Marsh, Staunton & Dimson, 2001)

Men glädjande nog har de flesta större nedgångar historiskt vänt tillbaka uppåt igen efter 18–24 månader. Sett över en längre period har aktier givit ca 3–6% mer i avkastning per år jämfört med räntor (Marsch et al., 2001).  Det har historiskt därför lönat sig att stå ut med aktiemarknadens svängningar för att få bättre avkastning till pensionen.

Räntorna är orosmolnet för pensionen

Även om aktiemarknaden åkt jojo de senaste månaderna är det troligtvis ränteläget en pensionssparare bör vara mer långsiktigt orolig för. Idag får en sparare noll procent i sitt räntesparande. Och då har vi inte räknat med prisuppgången i samhället, inflationen, som medför att man tappar en till två procent i köpkraft per år. Därmed minskar pensionskapitalet i köpkraft för varje år som det är investerat i räntor.

Att placera i räntor för att undvika aktiers berg- och dalbana kan därför vara farligare i det långa loppet än att placera i aktier.

Viktiga tumregler när det är turbulent:

  • Att sätta av till pensionen löpande – försök behålla pensionsavsättningen även under sämre ekonomiska perioder som nu
  • Ha förtröstan - förmodligen kommer det långsiktigt att löna sig att spara i aktier framför räntor. Våga därför investera i aktier till din pension även när det är stormigt

Är du befintlig kund som har frågor kring ditt pensionskapital? Kontakta din rådgivare. Hör annars av dig till oss via formuläret nedan så återkommer vi till dig.

Källa: Marsh, P. R., Staunton, M., & Dimson, E. (2001). Millenium Book II: 101 years of investment returns. London Business School

 

Kontakt

 

Hur påverkas din tjänstepension när börsen skakar?

18 mars · 2020

I oroliga börstider dyker många frågor upp och det är inte alltid att svaren finns en ”googling bort”. Därför ser vi det mänskliga mötet och en nära dialog med kunder som vår viktigaste uppgift. Våra rådgivare är fullt upptagna med att prata med kunder och ge svar på frågor. Mattias Koch är en av våra pensionsrådgivare, nedan ger han en nulägesbild och några tips på vad man bör tänka på när det gäller sitt pensionssparande.

Jag har haft kontakt med snart ett 100-tal kunder under de senaste dagarna. Många har lyft luren redan efter ett par signaler, vilket är en stor skillnad mot vanliga dagar. De flesta sitter hemma och arbetar pga. coronautbrottet och vill gärna ha en snabb update beträffande sina placeringar.

I den långsiktiga strategin som vi kommit överens om med våra kunder, så är kraftiga börsfall något som har diskuterats. Men det finns alltid ett värde med repetition, för det är lätt att glömma, i synnerhet om oron växt i magen. För de allra flesta kunder så gäller det att hålla fast vid sin långsiktiga strategi, men för vissa kunder kan det vara aktuellt med mindre justeringar beroende på när pengarna behöver användas. Uppmaningen är att ta kontakt med din rådgivare om minnet sviker dig eller om du känner oro.

Vanligaste frågan från våra kunder just nu är vad vi tror om framtiden. Det mest troliga är en återhämtning, men risken för en djupare svacka finns såklart. Samt att återhämtningen kommer att ta längre tid ju längre länder är nedstängda.

Som vanligt är det viktigt att man med jämna mellanrum stämmer av följande:

  • Vilken risk du vill ha på dina placeringar? Vid vilken nedgång blir du orolig?
  • Har placeringshorisonten ändrats?
  • Vilken buffert behövs vid oväntade händelser?
  • Vilket skydd gäller vid behov av sjukvård, vid dödsfall, långvarig sjukdom och olycksfall?
  • Vem är förmånstagare?
  • Testamente, framtidsfullmakter

Kanske ovan är något att diskutera nu när många av oss är samlade med våra familjer. Kanske kan det vara ett bra tillfälle att tänka långsiktigt och reflektera över hur man bör planera för framtiden.

Avslutningsvis, kontakta din rådgivare om du är orolig. Om du känner dig osäker på den strategi som ni under åren har diskuterat, dels avseende förvaltning men även gällande övriga händelser som sker i livet kan det vara läge att slå en pling till din rådgivare. 

 

Kontakta oss